现金周转期=存货周转期+应付账款周转期（现金周转期）

指从购买存货支付现金到收回现金这一期间的长度。

　　根据现金周转速度来确定最佳持有量模式。

　　相关运算　　计算现金周转期:从购材料到商品销售收回现金的天数。

　　现金周转期=应收账款周转期-应付账款周转期+存货周转期　　2、计算现金周转率:一定时期内现金的周转次数。

　　现金周转率=计划期天数/现金周转期　　3、最佳持有量=年现金需求量/现金周转率。

　　现金周转率　　营运资金管理是企业财务管理的重要内容，良好的营运资金管理是企业得以生存和发展的基础。

　　计算公式中战略要素分析　　公式中的时间要素分析。

同其他现金管理模式相比，现金周转模式加入了时间因子即周转期，在信息技术和网络技术飞速发展的时代，所有企业成本降低的努力将使低成本竞争战略逐渐失去往日的辉煌，时间已成为现代企业竞争中的战略要素。

由于时间因子被纳入了财务管理人员的视野，从基于成本的竞争模式转向基于时间的竞争模式，在考虑和实施一种理财理念、一个投资项目、一类产品、一项技术方法时，基于时间的竞争模式不只是考虑成本因素，更重要的是关注时间与成本之间的有效均衡，在有效均衡中寻找企业价值最大化实现的有效途径。

优秀的企业家会将企业看成一个巨大的反馈回路，以确定用户需求为起点，以满足用户需求为终点，无论是采购材料、加工产品、开发新产品，还是将产品推向市场、提供服务，业务流程越长越复杂，越需要迅速灵敏地对用户的需求做出反应，也就越能形成高附加值的战略竞争优势。

产品变现的速度就是这些能力综合体现，是基于时间竞争模式的体现。

　　金钱2、应收账款周转与存货周转要素分析。

现金周转模式将现金流量与存货管理、销售管理连接起来，将流动资金投入与流动负债融资结合起来，为企业价值创造提供了战略线索。

如何加速存货和应收账款的周转不仅是企业日常管理需要解决的问题，更是企业战略经营的集中体现。

按照存货和应收账款管理的传统思维模式，存货周转率过高，可能是因为没有经济批量订货，这样将加大企业经营成本，影响企业的获利能力;应收账款周转过快，可能是因销售信用政策过严，使企业丧失部分市场份额而得不偿失所造成的。

但战略思维将打破这种思维惯性，为什么不可以既保持较高的存货周转率持续降低经营成本又加快应收账款变现速度，而且不影响企业竞争能力和盈利能力呢?现代战略管理理念以及现代信息技术为存货与应收账款周转的战略提供了支持。

物流管理、价值链管理、战略联盟、电子货币交易等使企业有条件、有能力在存货和应收账款的管理方面展开战略运营。

　　存货周转管理与应收账款周转管理的不同之处在于:存货周转管理存在于企业的内部，是企业内部的管理;应收账款周转管理存在于企业外部，是涉及客户关系的管理。

内部管理相对容易，受市场变化影响较小，各种物流管理技术和信息技术的发展为存货周转管理提供了强有力的支撑。

如何在物流管理和信息管理方面进行投资，也是企业战略经营的集中体现。

　　3、应付账款周转要素分析。

应付账款周转管理关于企业如何应用商业信用管理的问题。

获得更长时间的免费信用需要企业其他资源的支持，如市场品牌、竞争地位、核心能力、财务实力等这些是企业长期战略经营所形成的，有了这些强有力的资源支撑，企业在与供货商的博弈中就可以处于优势地位，从而可以延长付款时间，甚至可以对存货实现零库存管理。